Обзор ПАММ-счетов на 23 декабря 2012 года



Прошла очередная неделя, посмотрим что происходило у нас в ПАММ-сервисе. Подкорректировали расчет фактора восстановления, и рейтинг по этому показателю дает очень наглядные результаты работы управляющих. Как я уже писала в прошлом обзоре, фактор восстановления это отношение текущей прибыли к максимальной относительной просадке. По нему можно судить об устойчивости торговой системы и ее способности восстанавливаться после просадок, и об эффективности работы управляющего. Если фактор восстановления меньше 1, относительные убытки меньше текущей прибыли, если больше – прибыль по счету превышает максимально возможные убытки. Очевидно, что чем больше фактор восстановления , тем лучше – это значит, что доходность имеет положительную динамику и после просадки линия эквити обновляет максимумы. Причем агрессивность торговли здесь значения не имеет и по этому показателю удобно анализировать работу управляющих, так как в топах по прибыли в лидерах обычно агрессивные счета с не самыми стабильными показателями.

ТОП10 по фактору восстановления за весь период.


Рис.1

Как видно из скрина,  в ТОП попадают только счета с положительной доходностью. Самым эффективным управляющим стал управляющий счета MAG-Funds [76488]. Конечно, фактор восстановления не единственный критерий при выборе управляющего. Необходимо учитывать периодичность и глубину просадок, время нахождения счета в убытках, загрузку депозита и время жизни счета. Есть смысл рассматривать ПАММы созданные не менее шести месяцев назад, за этот период по накопленной статистике уже можно делать выводы о перспективах инвестирования в конкретных управляющих.

 

            Очень неплохую динамику показывает счет PAMMONEY [63747]

 

Рис.2

Фактор восстановления 3.03, доходность за весь период 204%, профит фактор 1.17 .

 

ТОП10 за неделю по прибыли.


Рис.3

 

ТОП10 за неделю по прибыли среди счетов с положительной прибылью за весь период


Рис.4

            Стабильной торговлей управляющие, попавшие в топы, традиционно не отличаются. Обратить внимание стоит на ПАММ Naked Hedge [61192].

Рис.5

 

Счету почти год, общая доходность 78%, фактор восстановления 1.52, профит фактор 1.53. Управляющий вывел ПАММ из текущей просадки и возможно последует достижение нового максимума доходности. Для статистики почти за год это неплохие показатели. Задумываться об инвестировании на предновогодней неделе, конечно, не стоит. Лучше отложить этот вопрос на следующий год. Надо сказать, что декабрь по обыкновению выдался достаточно волантильным, не все управляющие сумели воспользоваться ситуацией, многие получили убытки, чем в общем-то подпортили в конце года картинку на мониторингах.

 

Следующая неделя будет фактически последней торговой неделей в уходящем году. В конце недели подведем итоги за год, квартал, месяц и неделю. Фактически это первый полноценный год работы ПАММ-сервиса, на таком периоде уже можно делать оргвыводы.

 

Напоминаю, что все изложеное является моей частной точкой зрения, а не руководством к действию. Вопросы и пожелания можно разместить в моем топике на форуме, мой портфель из ПАММ-счетов можно посмотреть здесь. Удачных вам инвестиций



Рейтинг:
Всего голосов: 2

Автор: karina Дата публикации: 23 декабря 2012 г, 13:46 Количество комментариев: 0 Количество просмотров: 674


Для просмотра комментариев войдите под своим профилем. Если у Вас еще нет профиля пройдите простую процедуру регистрации.